投资学习路线图

为什么要投资 · 建立正确认知

• 复利的力量：时间是普通人最大的杠杆

各类资产是什么 · 如何开始

• 指数基金是什么:普通人的第一笔投资
• 定投到底是怎么回事
• 股票到底是什么:你买的是公司的一部分
• 债券入门:把钱借给政府和公司
• 黄金值得配置吗:避险资产的逻辑
• 基金有哪些种类:一文理清
• 最大回撤多少算大?怎么对照自己的承受力
• 怎么开证券和基金账户
• ETF 和场外基金有什么区别
• REITs 不动产投资信托是什么
• 跌了30%要涨多少才回本
• 资产配置入门:鸡蛋别放一个篮子
• A股、港股、美股有什么区别
• 定投该选哪一种基金
• 社保缴费基数是怎么定的：为什么每年会变
• 创业板、科创板、主板有什么不同
• 定投要坚持多久才有效
• 养老金是怎么算出来的：三个变量
• 个人养老金账户是怎么回事:机制和适用人群
• 给父母做养老规划:子女该先想清楚什么
• 定投止盈线怎么定:几种常见设法的取舍
• 货币基金和余额宝是什么关系
• 微笑曲线:定投为什么不怕跌
• 债券基金也会亏钱吗
• 可转债是什么,怎么打新
• 打新股是怎么一回事
• 名义收益减掉通胀之后还剩什么
• 实际收益率怎么算:名义收益是会骗人的
• 国债怎么买,安全吗
• 银行理财和基金有什么区别
• 保险理财到底靠不靠谱
• 重疾险和医疗险不是一回事:赔付逻辑完全不同
• 商业保险的配置顺序:先补什么后补什么
• 定期寿险解决的是什么问题
• 意外险解决什么问题:便宜不等于不重要
• 投保时的如实告知:比挑产品更要紧
• 黄金有哪些买法:实物、纸黄金、ETF
• 封闭式和开放式基金的区别
• 原油、大宗商品普通人能投吗
• 定投好还是一次性投入好？分市况算清楚
• 周定投和月定投，差别到底有多大
• 一次性投入还是分批：两种情形分开看
• 定投的维护成本:被忽略的时间与情绪账
• 可转债溢价率、双低值怎么算？一文看懂估值
• 教育金规划：时间确定的目标该怎么配
• 复利被中断一年，后面要多久补回来
• 可转债强制赎回是怎么回事：条款先看懂
• 可转债的「下有底」到底有多硬
• 存钱目标要不要按通胀修正：算一遍就知道
• 换汇的真实成本：价差、手续费与分批换的意义
• 理财产品说明书该看哪几页:四页读懂它的脾气与代价
• 退保前先停一下:现金价值为什么低于已交保费,三种替代做法
• 房产交易的成本科目清单:除了房价,你还要为哪些事付钱
• 家庭保费预算怎么定:先算缺口,再谈每年能花多少
• 贷款合同必须看懂的六件事:利率类型、重定价与违约条款
• 到手收入是怎么被一层层切出来的:扣除科目与顺序的地图
• 帮父母简化账户:把散在七八处的钱收拢成三个口袋
• 车险理赔全流程拆解:报案、定损、修车、赔付四个环节各该做什么
• 劳动合同里跟钱有关的四类条款:签字前你该看懂什么
• 大额转账被限额或风控拦下：会触发什么、该备什么材料、怎么合规办完
• 收入证明与银行流水:机构在看什么,多来源收入怎么如实呈现
• 装修预算怎么管住：报价单看哪几处、增项从哪来、款项节奏怎么定
• 二手房交易流程与资金安全:钱在哪几步最容易失控
• 婚前婚后财产怎么界定:先把家里的账记到能说清来源
• 自由职业者的记账口径:收入怎么归集,成本怎么留痕
• 婚礼预算怎么管：先把总盘定死，再切块，哪几项最容易失控
• 要孩子之前的财务准备:一次性支出、长期支出与收入中断分三条线算
• 车该不该换:把持有成本、残值和用车需求摆在一起算
• 换房这件事怎么想清楚:先算现金流缺口,再算交易摩擦,最后才谈涨跌
• 车险怎么配才不是随便买:每个险种解决什么问题,哪些不必加
• 长期护理这件事:为什么它比大病更难扛,家庭该提前准备什么
• 遗嘱与继承的基础机制:一般走哪些环节,家里该先理清什么
• 开小店或工作室:公私账为什么必须分开,怎么分才不给自己挖坑
• 期权与限制性股票入门:什么时候才真的属于你
• 谈薪之前先算自己的账:现金、递延、福利与风险各占多少
• 给家庭负债做一次压力测试:三种情形各能撑多久
• 多来源收入不等于更安全:几条线同涨同跌就是同一份收入
• 个税年度汇算是怎么回事:为什么有人退有人补
• 升学阶段的支出结构:哪些是一次性的,哪些会长期住下来
• 照护成本怎么在兄弟姐妹之间分:出钱、出力、出时间的三本账
• 未来十二个月的现金流预测:把大额支出摆上时间轴
• 接一单活该怎么报价:把成本一层层拆开再给数
• 按小时报价还是按项目报价:两种计价方式把风险压给了谁
• 回款周期决定你能接多大的活:账面赚钱和手里有钱是两回事
• 尾款要不回来怎么办:定金、验收、交付节奏三道闸
• 自由职业合同里跟钱有关的四条:付款、变更、验收、终止怎么看
• 旺季赚的钱怎么按月发给自己:单旺季收入的平滑发薪法
• 设备和工具的钱怎么摊:把一次性支出拆到每一单里
• 不收钱的那些时间,才是你单价被压垮的地方
• 一个客户占了大半收入:这是效率,也是一根随时会断的绳
• 报价被压怎么谈:降价之前先想清楚你要同步减掉什么
• 返工和退款的成本:一次没谈清的验收标准,能把整单的利润吃光
• 一单做完到底赚没赚:把工时、直接成本和垫资占用一起算进去
• 自由职业者的应急金要更厚,厚度取决于收入断多久
• 从全职转自由职业之前,财务上要先备好的四样东西
• 把活分包出去的成本账:省下的时间值不值这笔钱
• 平台抽成与获客成本:接单渠道的钱是怎么悄悄走掉的
• 没有公积金也没有年金:自由职业者的养老缺口自己怎么补

估值与周期 · 看懂公司

• 市盈率PE估值入门:贵还是便宜
• 市净率PB怎么用,和PE有何不同
• 股息率与分红:躺着收钱的逻辑
• DCF入门:三个假设决定了结果的一切
• DCF目标价该以每股价格为准还是整体市值为准
• DCF终值该折现到第几年?预测期长度与最容易折错的那一年
• 财报三张表入门:看懂一家公司
• 什么是估值的安全边际
• 经济周期与投资时钟
• PEG是什么,怎么用:把估值和成长一起看
• ROE净资产收益率是什么:衡量赚钱效率
• 毛利率和净利率怎么看:利润的两道关卡
• 现金流为什么比利润更重要:利润会算,现金不会撒谎
• 市销率PS适合看什么公司:利润还没来的时候
• 什么是护城河,怎么判断:好公司的防御工事
• 估值是不是越低越好:便宜背后往往有原因
• 一只股票 PE 多少才合理？PEG 怎么用
• PE 百分位怎么用才不误导
• 不同行业的 PE 不能横向比:原因在这里
• 股息贴现模型什么时候好用,什么时候没用

K线/指标/交易系统(教育向)

• K线图怎么看:阴阳烛的基本语言
• MACD金叉买死叉卖为什么会亏?震荡市失效与背离陷阱 进阶
• 均线系统怎么用:5日、20日、年线
• 量价关系:成交量在说什么
• 支撑位与压力位怎么找
• RSI到70就该卖吗?超买钝化与背离失效的边界
• KDJ金叉了却不涨?高位钝化与三个常见失效场景
• 碰上轨就该卖吗?布林带最容易用反的三个地方
• 放量和缩量说明什么:成交量的语言
• K线缺口是什么意思:跳空的几种类型
• 跳空缺口到了第四个,是不是就要走下坡了
• 阴阳K线的数量用什么测量?先分清阴阳和涨跌不是一回事
• 头肩顶、双底等经典形态怎么看
• 趋势线怎么画:支撑、压力与画法原则
• 技术分析到底有没有用:适用边界与争议
• 止损位怎么定才不会被反复扫损
• 期权价格怎么算？Black-Scholes 与希腊字母入门
• 期权的时间价值是怎么消失的
• 期权的希腊字母入门：先搞懂 Delta 和 Theta
• 期权里的波动率：为什么方向对了还亏钱
• 期权买方和卖方：风险结构完全不对称

建立个人体系 · 交易心理

• 如何建立自己的投资体系
• 投资中最常见的认知偏差
• 如何写投资复盘日记
• 为什么总忍不住追涨杀跌
• 仓位管理入门：比选标的更决定结果的一步
• 分批建仓真能降成本吗：算一遍给你看
• 单一标的的仓位上限该怎么定
• 止盈为什么比止损还难
• 频繁交易的隐藏代价
• 如何管理贪婪与恐惧
• 长期持有,真的能赚钱吗
• 套牢了要不要补仓？先算清补仓的真实代价
• 补仓的机制：什么情况下补仓是在扛，不是在赚
• 补仓和止盈，其实是同一个问题的两面
• 交易成本到底吃掉多少收益:一笔账算给你看
• 价值、趋势、量化:选一条适合你的路,比选"最好的路"更重要
• 能力圈:承认自己不懂什么,比知道什么更值钱
• 处置效应、锚定、损失厌恶:让你「拿不住盈利、割不掉亏损」的三只手
• 归因:分清哪笔是认知赚的、哪笔是运气赚的,你才会进步
• 你的收益率好不好,不能只看赚了多少:夏普与最大回撤入门
• 保证金和爆仓价格怎么算:杠杆下的爆仓距离
• 追加保证金是怎么发生的:爆仓前的信号
• 杠杆倍率怎么选:从爆仓距离倒推

高阶专精支线

• 什么是量化投资：用规则和数据代替拍脑袋
• 量化常见策略：趋势跟随、均值回归与套利的底层逻辑
• 什么是回测，回测在骗你什么：好看的曲线最会骗人
• 怎么避免过拟合：参数调得越完美，未来可能死得越惨
• 用 pandas 处理行情数据：量化的第一项基本功
• 写一个最简策略回测：跑通流程，但别信那条曲线